• yindee

TMB+TBANK= เท่าไร


นักลงทุนและผู้ถือหุ้นอยากจะรู้กันไหม

หุ้นของธนาคารใหม่ที่เกิดจากการควบรวม ธนาคารทหารไทยกับธนาคารธนชาต ราคาหุ้นจะอยู่ที่กี่บาท


บล.เคที ซีมิโก้ ระบุว่า ประเมินเบื้องต้น มูลค่าเหมาะสมสำหรับธนาคารใหม่หลังควบรวมกิจการ น่าจะอยู่ในกรอบ 2.0-2.10 บาท/หุ้น (+/-)

อิงมูลค่าทางบัญชีของธนาคารใหม่ที่ราว 2.0 บาท/หุ้น (+/-) แม้ว่าในระยะยาวเราเห็นผลประโยชน์และ synergies จากการควบรวมธุรกิจระหว่าง TMB และ TBANK

แต่ในระยะสั้น เรามองว่าอาจมีความเสี่ยงจากการเปลี่ยนผ่านธุรกิจ (Transition risk) อย่างน้อยในปีแรกหลังการควบรวม


 "TCAP ดูน่าสนใจและเห็นประโยชน์ที่ชัดเจนกว่าในระยะสั้น เนื่องจากเราคาด TCAP มีแนวโน้มที่จะบันทึกกำไรจากการขายหุ้น 50.96% ใน TBANK

คิดเป็นกำไรต่อหุ้นที่ราว 2.0 บาท/หุ้น (+/-) "


สำหรับหุ้นเพิ่มทุนที่จะเสนอขาย แบบเฉพาะเจาะจง ราคาน่าจะอยู่ที่ คาดราคาขายที่ 2.0-2.09 บาท/หุ้น ส่วนหุ้น เพิ่มทุนเสนอขายให้ TCAP และ BNS คาดราคาขายที่ 2.0-2.09 บาท


ทั้งนี้ในการควบรวมกิจการ ธนาคารทหารไทยต้องเพิ่มทุน 62,371,659,263 หุ้น แบ่งเป็น

1. จำนวนไม่เกิน 31,481,481,482 หุ้น รองรับการออก TSR ให้กับผู้ถือหุ้นเดิม TMB สัดส่วน 1.39 : 1 อายุไม่เกิน 2 เดือน ราคาใช้สิทธิ 1.35 บาท - 1.60 บาทต่อหุ้น


2. จำนวนไม่เกิน 27,622,837,416 หุ้น ขายให้ผู้ถือหุ้นเดิมของธนาคารธนชาตทุกราย ราคาเสนอขายเท่ากับ 1.1 เท่าของมูลค่าตามบัญชีต่อหุ้นของธนาคารฯ โดยอ้างอิงข้อมูลทางการเงินตามงบการเงินรวม

ณ วันที่ 30 กันยายน 2562


3. จำนวนไม่เกิน 3,067,340,365 หุ้น ขายให้แก่บุคคลในวงจำกัด (Private Placement) ราคาเสนอขายเท่ากับ 1.1 เท่าของมูลค่าตามบัญชีต่อหุ้นของธนาคารฯ

โดยอ้างอิงข้อมูลทางการเงินตามงบการเงินรวม ณ วันที่ 30 กันยายน 2562



4. จำนวนไม่เกิน 200,000,000 หุ้น ให้แก่ผู้บริหาร และพนักงานของธนาคารฯ หรือบริษัทย่อยของธนาคารฯ

(รวมถึงธนาคารธนชาตภายหลังการเข้าซื้อหุ้นจนเป็นผลให้ธนาคารธนชาตกลายเป็นบริษัทย่อยของธนาคารฯ)


TMSTH Ads-01.jpg
Banner เว็บไซต์ wealthplustoday ขนาด 250

+66847000180

©2019 by Wealth Plus Today.

  • Facebook